جلسه دفاع کارشناسی ارشد حسابداری
عنوان پایان نامه : بهینه سازی سبد سهام با استفاده از الگوریتم ژنتیک چند هدفه
رشته تحصیلی : حسابداری
دانشجو: مرضیه صاحب زاده
استاد راهنما: دکتر ناصر ایزدی نیا
نام استاد مشاور: دکتر احسان اسدی
اساتید داور: دکتر ساعدی، جناب آقای ریاحی نسب
ساعت جلسه: ۱۷:۱۵
تاریخ: پنجشنبه ۹۸/۰۳/۲
محل برگزاری: سالن کنفرانس
چکیده
یکی از روشهای تحصیل سود توسط سرمایهگذاران، سرمایهگذاری در بازار بورس اوراق بهادر است. هدف نهایی در انتخاب یک سهام بیشینه کردن بازده و کمینه کردن ریسک سرمایهگذاری است. به همین منظور سرمایهگذاران اقدام به تشکیل سبدی از سهمهای مختلف مینمایند. آگاهی از روند قیمت سهمها در آینده در انتخاب و خرید سهام نقشی موثر ایفا میکند. امروزه با در نظر گرفتن فضای رقابتی موجود در بنگاهها و واحدهای اقتصادی، تکیه بر تحلیلهای سنتی جهت پیشبینی روند قیمتها و اتخاذ تصمیم جهت انتخاب سهم مناسب کافی نمیباشد. برای این منظور بهکارگیری روشهای تحلیلی و مدلسازی جدید نیاز است. از آن جمله میتوان به نقش روشهایی همانند الگوریتم ژنتیک، نظریه بازیها، مدلهای پیشگو، مدلهای مبتنی بر شبکه عصبی و منطق فازی اشاره کرد.
در این پژوهش با ورود علم ریاضی به این موضوع و استفاده از روشهای تحلیل نوین، از جمله الگوریتم ژنتیک چندهدفه، موضوع مورد بررسی قرار گرفت. برای این منظور، ابتدا عوامل مؤثر بر بهینهسازی سبد سهام مورد مطالعه قرار گرفت. در این راستا، برای نخستین بار مفهوم چندجملهایهای کسری در مدلسازی سبد سهام مطرح شد و با استفاده از دو روش چند جملهای های متعارف و همچنین چند جملهایهای کسری، اقدام به ساخت مدل پیشبینی بازده سهام شد. سپس از مقایسه بازدههای واقعی سبد سهام و نتایج پیشگویی مدل ساخته شده، انحرافات به دست آمد و بهترین مدلی که بالاترین قابلیت پیشگویی بازده سهام را داشت انتخاب شد. سپس با بهکار گیری نتایج مدل ساخته شده، معادلاتی برای سبد سهام نوشته شد و با استفاده از تحلیل الگوریتم ژنتیک چند هدفه اقدام به حل معادلات و انتخاب سبد سهام بهینه گردید. نتایج به دست آمده نشان میدهد که مدل پیادهسازی شده، در نهایت منجر به سودآوری میشود، اگر چه میزان سودآوری در مقایسه با شرایط و دادههای واقعی کمتر است، اما با توجه به ماهیت بازار و عدم در دسترس بودن بازده شرکتها در سالهای آتی، مدل طراحی شده کارکرد مناسبی از خود نشان میدهد.
واژههای کلیدی: بهینهسازی سبد سهام، بهینهسازی چندهدفه، الگوریتم ژنتیک، برنامهنویسیتصادفی، چندجملهای کسری
